Modèle économétrique - Qu'est-ce que c'est, définition et concept

Un modèle économétrique est une représentation simplifiée de la relation entre deux ou plusieurs variables qui permet des estimations empiriques.

Un modèle économétrique est un modèle statistique ou mathématique qui représente la relation entre deux ou plusieurs variables. Son utilisation permet d'estimer l'effet d'une variable sur une autre et/ou de faire des prédictions sur la valeur future des variables.

Modèle mathématique

Structure d'un modèle économétrique

Un modèle économétrique a la structure suivante : une variable endogène et une ou plusieurs variables exogènes ou explicatives, et une erreur.

• Variable endogène : Une variable ou un facteur qui est causé ou expliqué par un autre ensemble de variables indépendantes (qui sont déterminées par d'autres facteurs en dehors du modèle).
• Variables exogènes : Variables qui déterminent ou expliquent la variable endogène et qui sont indépendantes les unes des autres.
• Erreur: Capturez l'effet d'autres paramètres inconnus.

Exemple de modèle économétrique

Pour construire un modèle économétrique, on part d'un modèle économique qui explique le comportement d'une variable en fonction des autres. Ainsi, par exemple, le modèle économique peut énoncer que le salaire d'un travailleur dépend principalement de ses années d'études, de l'éducation et de l'expérience de ses parents. De cette façon, un modèle économétrique peut être construit où la variable endogène est le salaire, tandis que l'éducation, l'éducation parentale et l'expérience sont les variables exogènes.

Compte tenu de ce qui précède, nous aurions :

Modèle économique : W (éducation, éducation parentale, expérience)

Modèle économétrique: pourrait être représenté comme ceci :

W = B₀ + B₁ Ed + B₂ Edp + B₃ Exp + U

Où:

• W = salaire horaire
• Ed = années d'études
• Edp = années d'éducation parentale
• Exp = Expérience
• B_0,B_1,B_2,B₃₌ Les estimateurs indiquent l'effet d'un changement dans la variable exogène d'accompagnement sur la variable endogène.
• U = erreur, collecte les effets non observables tels que la capacité, les capacités, etc.

Ainsi, dans ce modèle linéaire simple, si la valeur obtenue à partir de B1 est de 0,60 par exemple, on peut dire que si une année d'études supplémentaire est augmentée, le salaire horaire (mesuré en euros) sera augmenté de 60 centimes.

A quoi sert un modèle économétrique ?

Les modèles économétriques ont de multiples usages dans la pratique. Ce sont des outils importants dans la formulation des politiques économiques, les stratégies de vente, la définition de la politique monétaire, entre autres.

Quelques exemples bien connus d'utilisation de modèles économétriques sont : la prévision du taux de croissance du PIB, la détermination de l'effet des dépenses publiques, l'évaluation de l'impact d'une subvention, la projection de la demande d'un produit, etc.

Types de modèles économétriques

Les modèles peuvent être simples avec une variable endogène et plusieurs variables explicatives (une équation) ou plus complexes avec l'utilisation simultanée de plusieurs équations.

Selon le type d'informations utilisées, les modèles peuvent être :

• Données de section transversale: Données d'un individu ou d'un agent qui sont collectées à un moment donné, par exemple un recensement.
• Des séries chronologiques: Données d'une même variable qui sont collectées dans le temps, par exemple le PIB d'un pays sur 10 ans.
• Panneaux: Les informations sont collectées au fil du temps pour chaque unité d'information. Ainsi, par exemple, les informations d'une famille sont collectées au fil du temps. Ce sont des données transversales qui sont suivies dans le temps.

Modèle de régression