L'ingénierie financière est la discipline qui applique des processus d'innovation, d'invention, de développement et d'amélioration des techniques axées sur la finance.
En d'autres termes, il s'agit d'une combinaison de procédures d'ingénierie adaptées à la finance.
Pourquoi est-ce
Si l'ingénierie traditionnelle essaie de transformer la connaissance en quelque chose d'utile pratique, dans ce cas aussi.
Nous pouvons affirmer que l'ingénierie financière est responsable de l'optimisation, de la gestion et de la création de nouvelles façons de faire de la finance, ce qui nous permet d'envisager un scénario dans lequel l'avancement des produits et instruments financiers va de pair avec la technologie et la numérisation.
Certaines de ces avancées consistent en :
- Instruments ou stratégies de diversification des risques.
- Utilisation en faveur des environnements spéculatifs.
- Arbitrage dans les décisions purement contractuelles ou non.
Cette dernière avancée, celle de l'arbitrage, est fréquemment utilisée dans les instruments financiers tels que les futures ou les options. Actuellement, ce type de produit est amélioré par la technologie blockchain, ce qui nous permet de créer des « contrats intelligents ».
L'envers de la médaille de l'ingénierie financière
Cependant, toutes ne sont pas de bonnes pratiques en ce qui concerne l'utilisation de cette discipline, car il est habituel d'utiliser des procédures avancées et complexes qui permettent légalement de mauvaises praxis.
Des exemples de pratiques éthiques douteuses qui peuvent être légalement acceptées, si les facteurs nécessaires sont réunis, sont :
- Des réseaux d'entreprises dans des paradis fiscaux pour éviter de payer plus d'impôts.
- Stratégies d'économie d'impôt autour de la personnalité juridique de l'entreprise.
- Établissement des comptes annuels des sociétés pour maintenir la valeur des actions.
- Création et commercialisation de produits financiers très complexes sans bonne foi.
Ce sont quelques-uns des exemples que nous pouvons trouver, et qui sont malheureusement détectés de manière récurrente.
Des exemples concrets d'ingénierie financière
Voici 2 exemples qui se sont produits sur le marché actuel :
- « Néobanques ». L'émergence de ces entités «fintech» a permis une nouvelle façon de pouvoir accéder à une plate-forme qui nous permet des fonctions que n'importe quelle autre banque nous donnerait, comme retirer, mettre ou transférer de l'argent. Ces sociétés reposent sur une stratégie totalement différente de celle proposée par les institutions financières traditionnelles.
- Préférentiel. Le cas le plus célèbre en Espagne est celui des produits préférés commercialisés au cours de la dernière décennie. Celles-ci consistaient à offrir peu d'informations au moment de la vente et une stratégie d'incitation excessive aux employés pour la vente à tous les publics. Tout cela a abouti à l'un des scandales les plus notoires du pays à ce jour.