Le canal Donchian est un indicateur technique de type tendance représenté comme un canal de trading dynamique basé sur les mouvements de prix.
Le canal Donchian est un indicateur technique car il fait partie de l'analyse technique. De plus, il est tendance car il cherche à identifier quelle est la principale tendance boursière. Et, sa représentation graphique est comme un canal de trading dynamique. Qu'entendez-vous par dynamique ? C'est un canal qui change au fur et à mesure que le prix évolue. Son apparence est la suivante :
Comme on peut le voir sur le graphique, son apparence est très simple. Le canal de Donchian a trois lignes. Un supérieur, un intermédiaire et un inférieur. Pour ceux qui sont plus dans le sujet, on pourrait dire, et à juste titre, qu'il présente une certaine ressemblance avec les bandes de Bollinger.
C'est dans les années 1970 que Richard Donchian, expert en analyse technique et en marché à terme, crée la chaîne qui porte son nom de famille. Selon les experts, cet indicateur était à l'origine des systèmes de trading de suivi de tendance. Également appelés systèmes de trading de tendance.
Formule du canal de Donchian
Ensuite, nous expliquerons comment chacune des trois lignes du canal Donchian est calculée. Comme tout indicateur technique, cet indicateur a une formule qui, une fois calculée, représente son expression sur le graphique. Étant composé de trois lignes, sa formule est composée de trois conditions. Le canal Donchian est calculé comme suit :
- HH ou ligne supérieure = Prix maximum des dernières « n » périodes
- LL ou Bottom Line = Prix minimum des dernières « n » périodes
- Ligne médiane = (Ligne supérieure + ligne inférieure) / 2
HH représente le plus élevé des maximums. (Le plus élevé). LL le moindre des minima (inférieur bas).
La valeur de "n" dépendra de l'analyste. Par exemple, un canal Donchian à 10 périodes, où les périodes sont des jours, sera calculé comme suit :
- HH ou ligne du haut = Prix maximum des 10 derniers jours
- LL ou Bottom Line = Prix minimum des 10 derniers jours
- Ligne médiane = (Ligne supérieure + ligne inférieure) / 2
Comme tout indicateur technique, il peut être utilisé à n'importe quelle période. C'est-à-dire des minutes et des heures aux mois et aux années. Cependant, il est recommandé d'utiliser le canal Donchian de 20 jours.
Négocier avec le canal Donchian
Comme nous l'avons dit au début, cet indicateur est, selon les experts en analyse technique, le début des systèmes de trading de suivi de tendance. Avec quoi, Richard Donchian a créé cet indicateur en tant que système commercial. Richard Donchian a établi des règles pour fonctionner sur la base de cet indicateur. Les règles d'ouverture et de fermeture des positions étaient très simples.
- Ouverture en position longue : Une position longue est ouverte lorsque le prix dépasse le plus haut de 20 jours. C'est-à-dire lorsque le prix dépasse la ligne supérieure.
- Fermer la position longue : La position longue est fermée lorsque le prix perd le plus bas de 20 jours. Ou ce qui revient au même, lorsque le prix franchit la ligne inférieure vers le bas.
- Ouverture de la position courte : Une position courte est ouverte lorsque le prix perd le plus bas de 20 jours. En d'autres termes, lorsque le prix franchit la ligne inférieure vers le bas.
- Fermer la position courte : La position courte est fermée lorsque le prix dépasse le plus haut de 20 jours. En d'autres termes, lorsque le prix franchit la ligne supérieure vers le haut.
Si nous prêtons attention aux règles, nous pouvons réaliser un détail très particulier. Lorsqu'une position longue est fermée, une position courte est automatiquement ouverte. Et vice versa, lorsque vous fermez une position courte, vous ouvrez automatiquement une position longue. De cela, nous pouvons déduire que ce système commercial est toujours sur le marché. C'est-à-dire que vous avez toujours une position ouverte.
En conclusion, nous pouvons dire que c'est un indicateur extrêmement utile pour obtenir des bénéfices sur des marchés en tendance. Peu importe, oui, que les tendances soient haussières ou baissières. Cependant, sur des marchés très volatils ou parallèles, nous pouvons subir des pertes considérables.
